值得收藏！《区块链与供应链金融白皮书》(人人都懂区块链读后感)

今天给各位分享值得收藏！《区块链与供应链金融白皮书》的信息，如果能碰巧解决你现在面临的问题，别忘了关注本站，现在开始吧！

来源：区块链指南者作者：可信区块链推进计划传统场景下的业务痛点，正是区块链等新兴技术的施展之处。

区块链是点对点通信、数字加密、分布式账本、多方协同共识算法等多个领域的融合技术，具有不可篡改、链上数据可溯源的特性，非常适用于多方参与的供应链金融业务场景。

通过区块链技术，能确保数据可信、互认流转，传递核心企业信用，防范履约风险，提高操作层面的效率，降低业务成本。

近日，中国信息通信研究院等单位公布了一份《区块链与供应链金融白皮书-可信区块链》，中国人民大学金融科技研究所对报告核心内容进行了编辑。

01前言供应链金融发展的目标是为了依托供应链核心企业，对产业上下游相关企业提供全面的金融服务，最终能够降低整个供应链运作成本，并通过金融资本和实体经济的协作，构筑银行、企业和供应链的互利共存、持续发展的产业生态。

融资便利性和低成本是产业生态繁荣的内驱力。

目前供应链金融在国内仍处于初级阶段，存在信息孤岛、核心企业的信任无法有效传递、融资难融资贵等诸多痛点。

而区块链以其数据难以篡改性、数据可溯源等技术特性，在融资的便利性与融资成本方面具有创新突破的潜力。

区块链技术的特性与供应链金融的特性具有天然的匹配性。

该报告主体是围绕供应链金融的现状和存在的问题，分析区块链技术与供应链金融深入契合的场景，利用区块链技术，切实解决“小微融资难、小微融资贵”、“优化供给侧”、“去库存”等难题，保障处于供应链上的中小企业的资金链的稳定和资金流动的高效性，助力中小企业的茁壮发展提高供应链的竞争力。

第一章着重介绍供应链金融，分析供应链金融的概念、主要形态、政策支持、产业规模和主要价值。

第二章通过介绍传统供应链金融面临的痛点，分析区块链技术针对供应链金融痛点的解决方案以及主要应用场景。

第三章剖析区块 链+供应链金融的应用案例，通过具体的场景来分析区块链+供应链金融的落地方案。

第四章提出区块链+供应链金融落地的政策建议。

02供应链金融发展现状供应链金融（Supply Chain Financing）是近年供应链管理和金融理论发展的新方向，是解决中小企业融资难题、降低融资成本、减少供应链风险等的一个有效手段。

21世纪以来，供应链金融实践在全世界范围内得到了快速发展，面向不同行业不同层次的各种融资模式、方法和产品大量涌现，对提高供应链的竞争力产生了非常积极的作用。

供应链金融的概念1)背景近年来，随着赊销贸易在国际国内的盛行，处于供应链上游的企业普遍面临资金短缺的压力及账期延长的困境。

与此同时，随着市场竞争的日趋激烈，单一企业间的竞争正在向供应链之间的竞争转化，同一供应链内部各方相互依存程度加深。

在此背景下，旨在增强供应链生存能力，提高供应链资金运作效率，降低供应链整体管理成本的供应链金融业务得到了迅速发展。

2)定义供应链金融的定义较为复杂，也存在一些争议。

中国人民大学商学院宋华教授的相关研究成果对供应链金融这一概念给出了较为规范的定义：以核心客户为依托，以真实贸易背景为前提，运用自偿性贸易融资的方式，通过应收账款质押登记、第三方监管等专业手段封闭资金流或控制物权，对供应链上下游企业提供的综合性金融产品和服务。

这种定义被概括为“M+1+N”模式，即围绕供应链上的核心企业“1”，基于交易过程向核心企业及其上游供应商“M”和下游分销商或客户“N”提供的综合金融服务。

图1 供应链金融工作流程示意图3）特点：根据定义，供应链金融有如下特点：（1）现代化供应链管理是供应链金融服务的基本理念。

没有实际的供应链做支撑，就不可能产生供应链金融，而且供应链运行的质量和稳定性，直接决定了供应链金融的规模和风险。

（2）大数据对客户企业的整体评价是供应链金融服务的前提。

整体评价是指供应链服务平台分别从行业、供应链和企业自身三个角度及对客户企业进行系统的分析和评判，然后根据分析结果判断其是否符合服务的条件。

（3）闭合式资金运作是供应链金融服务的刚性要求。

供应链金融是对资金流、贸易流和物流的有效控制，使注入企业内的融通资金的运用限制在可控范围之内，按照具体业务逐笔审核放款，并通过对融通资产形成的确定的未来现金流进行及时回收与监管，达到过程风险控制的目标。

（4）构建供应链商业生态系统是供应链金融的必要手段。

在供应链金融运作中，存在着商业生态的建立，包括管理部门、供应链参与者、金融服务的直接提供者以及各类相关的经济组织，这些组织和企业共同构成了供应链金融的生态圈，如果不能有效地建构这一商业生态系统，供应链金融就很难开展。

（5）企业、渠道和供应链，特别是成长型的中小企业是供应链金融服务的主要对象。

供应链中的中小企业，尤其是成长型的中小企业往往是供应链金融服务的主体，通过供应链金融服务，这些企业的资金流得到优化，提高了经营管理能力。

（6）流动性较差资产是供应链金融服务的针对目标。

在供应链的运作过程中，企业会因为生产和贸易的原因，形成存货、预付款项或应收款项等众多资金沉淀环节，并由此产生了对供应链金融的迫切需求。

综上，在供应链金融活动中，金融服务提供者通过对供应链参与企业的整体评价(行业、供应链和基本信息)，针对供应链各渠道运作过程中企业拥有的流动性较差的资产，以资产所产生的确定的未来现金流作为直接还款来源，运用丰富的金融产品，采用闭合性资金运作的模式，并借助中介企业的渠道优势，来提供个性化的金融服务方案， 为企业、渠道以及供应链提供全面的金融服务，提升供应链的协同性，降低其运作成本。

03供应链金融的主要形态从国际经验来看，供应链金融包含于贸易金融中，其包含三种传统的供应链金融形态：应收账款融资、库存融资和预付款融资，以及一种新兴的供应链金融形态——战略关系融资。

下面对涉及到的各种融资形态进行简要分析。

图 2 供应链金融主要形态（1）应收账款融资供应链应收账款融资模式是指企业为取得运营资金，以卖方与买方签订真实贸易合同产生的应收账款为基础，为卖方提供的，并以合同项下的应收账款作为还款来源的融资业务。

供应商首先与供应链下游达成交易，下游厂商发出应收账款单据。

供应商将应收账款单据转让给金融机构，同时供应链下游厂商也对金融机构作出付款承诺。

金融机构此时给供应商提供信用贷款，缓解供应商的资金流压力。

一段时间后，当下游厂商销货得到资金以后再将应付账款支付给金融机构。

应收账款融资的主要方式有：保理、保理池融资、反向保理、票据池授信、出口应收账款池融资和出口信用险项下的贸易融资。

（2）库存融资库存成本是供应链成本的重要组成部分。